北上资金小幅流出，成交量也在万亿以下，Chatgpt引领的数字经济，将市场的大部分活跃资金吸走了，指数小幅下跌就很正常了，但氢能源板块却出现了异动。
前晚美国1月份的CPI公布为同比增长6.4%，预期6.2%，略超柿场预期。这也造成了市场继续加息的升温，但市场预计下次加息也就25BP，后续加息的幅度可能会更小甚至没有加息了，接下来可能就降息的周期。因此美国加息的周期应该是接近尾声了，这对我们其实是有利的消息。
昨天Chatgpt的强势真的出人意料，而且资金明显开始主攻大市值的个股，如科大讯飞和三六零。这些都是机构在TMT领域的核心资产，这些个股的走强说明市场部畏惧机构会砸盘，也就意味着还有上涨的空间。今年开始，市场的环境疯狂炒作新技术，但绝大多数应该是扑风捉影的炒作，但氢能这个行业，满瑞网觉得今年要特别关注了，虽然目前还是偏主题，但产业资本已经纷纷下场。昨晚隆基股份也发布了氢能的相关进展，这个行业的空间很大，部分环节壁垒也较高，具备长线大资金的腾挪。
其实之前满瑞玩就研究过氢能，但是的看法是不看好，需要持续跟踪，目前来看，某些环节已经具备了买入的条件。氢能行业从上中下游分为：制氢、燃料堆、应用；目前制氢最主流的是碱性电解槽制氢，昨天隆基推出的世界领先的ALK Hi1制氢装备系列产品，在直流电耗满载状况下可低至4.3kwh/Nm3，而更高端的ALK Hi1 plus产品，直流电耗满载状况下低至4.1kwh/Nm3。那么如果电力价格在0.2元/度电，就可做到1元/立方氢，这基本就是煤制氢的成本，甚至低于欧美设定的2023年目标。因此氢能已经具备了经济性的发展趋势。
经过这两年的发展，燃料堆的技术发展较慢，但应用已经具备了很多场景和实施的项目。但行业的起步都是从上而下进行，资本市场也是这个过程，反映到盘面就是，目前已经开始对制氢环节进行炒作，市场的核心标的是昇辉科技，还有涉及电解槽业务的华光环能，华电重工，亿利洁能等。燃料堆主要还是亿华通，美锦能源，潍柴动力等。中下游只会在整个行业热度起来后反复炒作的，目前还是尽量看制氢环节的电解槽就好。
文章为作者独立观点，不代表满瑞网观点
